导读:本文包含了证券市场价格波动论文开题报告文献综述及选题提纲参考文献，主要关键词:股票价格,波动性,证券市场,有效性
证券市场价格波动论文文献综述
黄威[1]（2018）在《股票价格波动性与证券市场有效性研究》一文中研究指出从某种程度上来看,股市的发展同国家的宏观经济因素息息相关。而且分析我国股价波动宏观经济变量对股市造成的影响还能够有效提高市场的资源配置效率。基于此,文中立足于对股票价格波动造成影响的宏观因素研究了股票价格的波动。与此同时,还研究了我国证券市场缺乏有效性的原因,进而构建了提高证券市场有效性的措施。(本文来源于《大众投资指南》期刊2018年06期）
俞雅娟[2]（2012）在《投资者情绪与证券价格波动——基于我国证券市场的研究》一文中研究指出投资者情绪是影响证券价格波动的一个重要因素,"羊群效应"等投资者情绪,导致投资者盲目追涨杀跌,从而从很大程度上影响着证券价格波动。本文试图通过建立模型,并借助国内相关数据,分析投资者情绪变化对证券价格的影响。(本文来源于《中国经贸导刊》期刊2012年35期）
梁成[3]（2012）在《基于异质性交易者非线性模型的中国证券市场价格波动研究》一文中研究指出2005年是中国证券发展史上具有里程碑意义的一年，在此之前股权分置1作为我国证券市场特有的制度性缺陷长期困扰着市场的发展，2001年政府尝试采取行政化的解决措施引发股市长达5年的非理性下跌，几乎导致了中国证券市场的推倒重来；2005年4月底沉寂多年的证券市场被市场化的股权分置改革激活，投资者以极大热情造就了我国证券市场上最大的一次狂欢，到2007年底股权分置改革完成之时上证指数从最低998点上涨到最高6124点。然而好景不长，我国证券市场在其后经历了更加剧烈的暴跌暴涨后再次进入熊市，虽然期间受到美国次贷危机导致的全球金融危机以及欧债危机等外部冲击，但我国经济增长仍然一直维持较高的增长水平，当2011年底我国GDP由十年前不到人民币10万亿增长到近40万亿以及上市公司从1073家增长到2300家时，上证综合指数却跌回到十年前点位。仔细观察指数和个股的剧烈波动中，二级市场投资者发现除了基本面因素以外还存在一种不可忽视的全新势力，即随着全流通时代的真正到来，大小限股东和高管们高位减持凶猛，大股东们的减持行为经常发生在股价大幅上涨后利好信息发布之时或在利空信息出来之前，而增持行为往往伴随着其后的基本面利好，甚至出现大量上市公司高管为了规避减持股份的制度约束而形成的离职潮。继之而来的是市场风格的大幅转变，股市上炒小、炒新、炒重组和炒题材重新盛行，公司治理规范业绩稳定的大型蓝筹公司却少人问津，短线趋势交易成为获取盈利规避风险的最佳方式，奉行长期价值投资的公私募基金等投资者由于业绩不佳而经常成为被嘲讽的对象。二级市场大量投资者认为股权分置改革等市场化制度的推行并未带来公平有效的股市，也未实现大小股东利益的双赢局面，重新陷入对股市丧失信心的境况，并呼吁监管当局采取新的制度性改革。目前，我国监管当局和研究机构的学者对我国证券市场存在种种问题的认识上不存在明显分岐，有关政策建议似乎也高度一致，即我国资本市场是新兴的不成熟市场，推行市场化的制度建设是建立起完善有效资本市场的渐进过程，需要假以时日逐渐走向成熟。从原则上说，本文对这一结论并不持异议，但认为我国证券市场在没有有效限制内幕信息交易等整体制度安排的条件下，局部推进市场化的改革措施往往实现不了改革的预设目标。股权分置改革虽然历史性地解决了中国资本市场上同股不同价、法人股非流通的问题，但相对于法人股非流通时代，在大小非股权转为大小限股权后，也创造了制度化预期更为明确的内部交易者，这些内部交易者持有绝对控股比例的流通市值，与外部投资者相比具有天然的信息优势，由于限制流通的股票在确定的期限内会逐步流通，除了国有必须持有的控股权外，大量非国有控股股东存在创造高价减持机会或操控股价波动的较大可能性，这可能是造成我国证券市场在一些市场化改革推进后，混沌现象2更加突出的主要原因。为了研究清楚这个命题，需要开展两个细致深化的研究方向，一是要检验证实制约机制缺乏条件下，内部交易者的存在确实会导致资本市场混沌特征更加突出；二是如何推出进一步的配套制度改革，有效地消除制度性形成的、预期收益明确的内部交易者。显然第一个深化研究方向是探求症结、解开命题的基础，因而本文选择以此为突破口，即验证内部交易行为与证券市场暴涨暴跌混沌特征的相关性，以及内部交易行为对于证券市场运行的内在影响机制。本文尝试从一个新的视角出发开展相关研究工作，因而需要借鉴不同于传统经典有效市场理论的新金融理论框架。即通过理论化描述我国股市中不同类型的投资者行为，解析各类投资者追求利益最大化时其投资行为和群体的变化，并推论我国证券市场过度波动的内在原因。本文的论证过程分为几个部分：简要回顾从有效市场的静态线性理论向分形混沌市场的动态非线性理论范式转变，及对我国证券市场中国特色研究的启示意义；运用分形与混沌理论对我国证券市场的非线性特征以及股权分置改革前后市场特征的变化进行检验；构建我国证券市场异质性投资者的非线性模型；根据我国证券市场代表性投资者的行为特征对模型进行检验，实证我国证券市场价格波动特征的内生性作用机制。1970年以后有效市场理论(EMH)曾长期主宰金融经济学的理论研究。有效市场的核心含义在于，资产价格变动充分反应了市场的基本面信息，资产价格是其内在价值的外在表现。在短期，资产价格的波动受外部随机因素影响不可预测；偏离的股价在长期会向基本价值的均值复归。资产的风险程度可以通过价格波动的方差来测度；资产价格的时间序列呈现正态分布的统计结论强烈支持了资本市场系统有效且风险可控。而上述一切能够存在的条件是，证券市场上的投资者是理性的。有效市场理论自产生并成为理论规则以来一直受到怀疑与挑战。这首先是因为，法玛（Fama，1965）发现了着名的尖峰厚尾现象，斯特基（Sterge，1989）、特纳（Turner）和魏格纳（Weigel，1990）证实了尖峰厚尾现象在金融市场是远非偶发、远非局部的普遍性现象。随着研究的深入，经济学家逐渐以小公司效应、规模溢价、价值溢价、持久性特征以及股价过度波动及波动的集群性，来定义并揭示尖峰厚尾现象的经济学意义。亚洲金融危机中黑天鹅现象的小概率事件引起广泛的骨牌效应，2008年次贷危机引起全球金融危机，则是进一步证明尖峰厚尾现象会在现实中产生难以发现且无法控制的破坏力。希勒（Shiller1981,1984,1987）揭示了非理性投资行为与尖峰厚尾现象间的内在联系，即当多数投资者在投资决策中存在诸多的认知偏差时，其行为将系统性地偏离经济理性，造成金融市场长期地、显着地偏离有效性，形成金融市场动荡或危机。谢福润（Shefrin，2000）以有限理性假设，描述了投资者依赖于简单和习惯性的经验方法进行决策的投资行为；泰勒（Thaler，1994）提出了准理性概念(quasi-rationality)，分析了投资者受过分自信和过度反应等情绪影响会产生不完全理性的行为。显而易见的是如果投资者是非理性的，不同类型的投资者就构成了分散且相互冲突的投资行为，市场的特征就是分形的，市场的波动就不是线性的而是混沌的。当年这些观念大有离经叛道之感，现如今则已经具有了相对完善的分形市场理论和混沌市场理论的分析范式。由于非理性投资者是异质的投资群体，但同时存在于一个统一市场内，面对相同的信息，一部分投资者会因投资收益受影响而做过度的投资反应；而另一部分投资者则会认为与自己无关，而对信息不做反应。假设，认为此信息对投资收益有显着影响的投资者所占比例高，结果是尽管这一信息对投资收益的真实影响不大，也会引起市场暴涨暴跌；反之，当认为此信息对投资收益没有影响的投资者所占比例高时，市场对信息的反应就会是迟缓的。问题是当此信息的真实影响大于预先估计时，投资者又会转向过度反应，结果同样会引起暴涨暴跌。更进一步的分析表明，无论反应过度还是反应迟缓本身都只是投资决策不稳定的中间状态，在现实的高流动性资本市场中，投资者从反应过度到反应迟缓再转向反应过度往往也只是一念之差。总之，当经济学家离开了价格波动是完全信息反映的思维束缚后，所能看到的真实世界是，价格变动对于信息的反应是非线性的，资产价格变动不再遵循随机游动过程，资本市场因此具有典型的混沌特征。对初始条件敏感，非周期性和有界性是资本市场普遍存在的现象。人们不可能改变这种市场性质，而只能通过认识这种特性降低市场失败的损失。本文采用分形理论和混沌理论对我国证券市场进行实证研究，证实了我国证券市场具有典型的分形市场的特征、价格波动具有明显的混沌特点，进一步证实了在股权分置改革后我国证券市场的非线性特征更加明显。依据实证检验的结果，我们可以认为，所谓我国证券市场中国特色的同义语是，中国证券市场相对于发达国家成熟的资本市场，具有更明显的分形市场和混沌的特性。本文将在此基础上重点研究，我国形成分形市场的特性以及资产价格混沌波动的内在机制。首先，分别以上海、深圳证券交易所建立以来20年的综合指数和证券市场整体滚动市盈率（TTM市盈率）为标的，对我国证券市场的价格波动和股票价格相对基本价值的波动进行非线性特征检验，确认了我国证券市场的综合指数和股票价格偏离内在价值的波动具有典型的混沌特征。中国证券市场具有分形市场的特征，价格波动为有偏随机游走、有非循环周期和股价长期不可预测性。其次，笔者依据非线性动力学模型对动态市盈率波动性质的检验结果表明，我国证券市场上的异质性交易者对于资产未来收益折现的动态预期具有混沌特征，并由此构成了资产价格波动的混沌特征。证明这种内生性因果关系给予有关我国证券市场发展研究的重要提示意义在于，依据非理性的逻辑，研究异质投资的行为是理解我国证券市场过度波动的钥匙。第叁，有关分形市场的研究以异质投资者的分类为基础。尽管我们在理论研究中，可以依据不同的分类方法来划分异质投资者，但是判断类型划分是否合理的标准只能是，即是否更为准确地定义了一定时期内可以观察的且具有典型意义的投资行为，与此同时能否找得到可以有效反映这种投资行为的统计指标也是分类的重要依据。在研究工作中，我们对我国证券投资者所做分类如下，一是中国证券市场最受诟病的内幕信息交易者，其行为特征是通过掌握未公开的对于股票基本价值有重要影响的信息进行交易。典型代表为大小非股东、庄家和少数基金等；二是基本价值交易者，即理性交易者，其行为特征是依据公开信息判断股票基本价值并进行交易。典型代表为部分公私募基金和少数普通投资者；叁是趋势交易者，亦可称为有限理性的图表交易者（包括正反馈交易者和负反馈交易者），其行为特征是依据股票市场价格的变动趋势进行交易，典型代表为大多数普通投资者和部分公私募基金。第四，叁种不同类型的投资者投资行为显着不同，仅仅是权重组合发生变化就会使我国证券市场产生不同的波动机制。特别需要引起关注的是，在统一的市场体系中，叁种类型投资者的行为会相互影响，造成初始条件的微小变化引起巨大的市场波动的混沌现象。现代股市中虽然我们不可能认识到每天出清的股票市场价格是否偏离了股票的真实价格，但肯定知道投资者有输赢之分；我们所划分的叁种类型的投资者每天、每月与每年的投资收益都有差别，由此就会产生出学习过程，更准确地说是投资行为的转换过程。例如，理性投资者听说有更多的人是依靠内部消息盈利，可能会放弃理性投资的选择。但是，转换投资行为需要付出成本，成本的高低与证券市场的制度建设和投资者成熟度等具有高度相关性，高的转换成本尤如高门槛使得转换成为不可能。例如：内幕信息的获得要花费成本，基本价值交易者无疑要受过良好的教育，在付学费之余要付信息收集加工处理的费用，趋势交易者付出的成本也不低，能够分析股价走势图表除了统计学知识外就是要在市场上付出大量学费。在内幕交易成本低且盛行的市场上，许多有条件的投资者必然会进行风险低收益大的内幕交易；而其他普通投资者会根据价格变动、成交量变化等技术指标推测可能隐含的内幕信息，进而跟风操作，当趋势操作具有赚钱效应会有更多的投资者跟进。这种集体的转换行为不仅会改变全社会投资者类型的动态比例，而且直接引起社会性的追涨杀跌的跟风性操作。对于信息的过度反应和过度迟缓的转换会越来越快，对于股价变动的反馈交易也会越来越厉害，由此形成了我国资本市场上特有的暴涨暴跌现象。作为理论概括，我们可以将之定义为投资者行为引起资产价格非线性波动，资产价格波动影响投资者行为的双向交互共激的混沌动态过程。在此过程中，投资者结构变迁对资本市场估值水平（动态市盈率）和资产价格波动的内生性影响居核心地位，或者说是我国资本市场特征产生和发展的内生性因素。最后，有关我国资本市场微观结构中异质投资者行为以及相互行为间随机挠动引发的混沌现象的研究，说明我国证券市场制度的市场化改革中，尽管出发点是良好的，当相关配套制度不健全时，反而会制度性形成扭曲的市场微观结构，导致更加混沌的非理性有效的市场。这个研究结论对于我国资本市场的未来制度建设有着重要意义。(本文来源于《南开大学》期刊2012-05-01）
张薇薇[4]（2012）在《机构投资者投资行为对证券市场价格波动性的影响分析》一文中研究指出我国证券市场的机构投资者对证券市场的影响力日益增大,是证券市场中举足轻重的投资力量。机构投资者的投资行为与证券市场的价格波动性是密切相关的。本文对此进行深入探讨,认为机构投资者的非理性投资决策加剧了证券市场的价格波动性,应合理引导,以提高证券市场的效率。(本文来源于《商业文化(下半月)》期刊2012年04期）
吴曲刚[5]（2012）在《影响深圳证券市场交易价格波动因素差异性的实证分析》一文中研究指出深圳证券交易市场作为我国两大股票交易市场之一，与我国整个经济发展情况密切相关。随着我国经济的发展和金融体制的不断完善，深圳证券交易市场内分别设立了主板、中小板和创业板叁个不同类型的市场，这叁类市场中的上市公司有着不同的特征。股票市场指数作为学术界中研究股票市场经常使用的对象，是衡量股票市场总体水平和变化趋势的重要尺度。长期以来，国内外对股票市场与其影响因素之间关系的研究层出不穷，本文在对国内外研究成果总结的基础上，选择深证成指、中小板指数和创业板指数分别反映叁类股票市场，GDP、通货膨胀、货币供应量、银行贷款和证券账户数目为影响因素，研究五种因素对深圳叁类不同股票市场的影响及其差异化。本文在对上述关系进行理论分析之后，利用时间序列的相关性、ADF检验、协整检验和格兰杰因果检验完成了本文的实证分析部分。实证结果表明，GDP和通货膨胀对深圳主板市场有正向的直接影响；通货膨胀、货币供应量、信贷增量和新增证券账户数对中小板市场有正向的直接影响；通货膨胀、货币供应量、信贷增量和新增证券账户数对创业板市场有直接影响，其中通货膨胀、货币供应量为反向影响，信贷增量和新增证券账户数为正向影响。在上面的影响中，通货膨胀对创业板的影响作用、信贷增量和新增证券账户数对中小板和创业板市场的影响作用相对较强。由此可见，当五种因素变化时，对深圳证券交易所叁类股票市场的影响也是不同的。这就需要监管者在面对外部因素变化时针对不同的股票市场制定不同的政策，同时还要正确的引导投资者的投资行为。而投资者也要正确认识五种因素对不同类型市场的不同影响，科学分析，合理分配资产，理性投资。对上市公司而言，在面对五种因素变化时，针对本公司的情况制定正确的措施和管理方法，保证公司的正常发展。(本文来源于《云南财经大学》期刊2012-04-01）
张闪[6]（2010）在《证券市场价格行为的效率、波动及交易持续性研究》一文中研究指出随着我国国民经济的快速增长,股票市场在中国的经济生活中扮演着越来越重要的角色。我国的股票市场经过了近二十年的发展,已经逐渐成熟,但同国外成熟市场相比,仍存在许多的问题,导致中国股票市场波动性极大,投机气氛浓重。在中国股票市场这一错综复杂的金融体系下,股票的价格行为方式更是让我们难以捉摸。本文在已有的研究基础上,采用大量的数据样本,利用理论与实证,定性与定量相结合的计量经济学方法,对中国股票市场的价格行为(有效性、波动性、持续期)进行实证研究和分析。有效性、波动性、持续性是股票市场最为重要的叁个特征。本文包括五个部分,第一部分,介绍股票价格行为的研究背景,包括股票市场发展历史,研究思路,研究方法,内容和创新点;第二部分,分别运用随机游走模型中的股价自相关检验方法和游程检验方法对我国股票市场的弱式有效性进行实证分析;第叁部分,运用ARCH模型族对中国股票市场的波动性进行实证分析,并得出分析现阶段中国股票市场波动性的最优模型;第四部分,研究股票市场中的交易持续期,并对此进行实证研究;第五部分,得出股票市场的低效率、波动性和交易持续期中的聚集性结论。(本文来源于《河北工业大学》期刊2010-11-01）
余秀娟[7]（2009）在《流动性波动对证券市场价格波动的影响》一文中研究指出如今,流动性波动在全球范围内已广泛存在。近年来,中国股市的剧烈波动和流动性波动的关系也成为了经济发展中最热门的话题之一。从我国目前的实际情况来看,流动性波动对于资本价格的冲击不可小视。其中,在流动性过剩的经济中,多余的资金需要寻找投资出路,直接导致了流动性波动从银行体系向整个金融体系扩散,尤其是向股票市场扩散。因此,研究流动性波动与证券市场价格波动之间的关系,成为人们越来越关注的话题。本文对货币银行体系下的流动性及流动性波动的概念进行了总结和说明,并根据各种研究结合自己的理解,对证券市场下的流动性及流动性波动的概念进行了界定。运用定性与定量相结合的方法,对流动性波动与证券市场价格波动的关系进行了论述。通过对收集到的各项数据绘制图表和变化曲线进行分析,从而得到它们之间的作用关系。为了得到流动性波动与证券市场价格波动之间更准确的关系,选取居民储蓄存款(x)、上证综指(y)、新增开户数(z)和登记存管证券总市值(r)这四个时间序列作为研究变量,运用Eviews软件,对这四个时间序列进行了平稳性检验和差分处理,根据AIC准则分别选取了各序列的最优滞后期并进行了格兰杰因果关系检验,从而得到最优滞后期下各个时间序列间的因果关系。通过对2003年12月至2009年4月的各项数据进行作图分析和格兰杰因果关系检验,可以得出结论:一方面,银行体系的流动性波动冲击了证券市场,引起了证券市场的流动性波动,从而引起了证券市场的价格波动和变化;另一方面,提出了“财富增长的示范效应”这一概念,认为当证券市场价格变化时,“财富增长的示范效应”改变了社会资金的流动方向,使得储蓄存款和消费资金转为投资资金向证券市场流动,或者证券市场的投资资金向储蓄存款和消费资金转化,从而加剧了证券市场的流动性波动。(本文来源于《哈尔滨工业大学》期刊2009-06-01）
岳意定,周可峰[8]（2009）在《机构投资者对证券市场价格波动性的影响——基于Topview数据的实证研究》一文中研究指出本文在完整的市场结构数据基础上,研究了市场波动性与机构投资者之间的相互关系。在研究数据方面,我们采用了深度、高频的Topview数据,既避免了前人在研究数据方面的以偏概全,也让我们可以采用更为先进、稳健的实证方法。我们设定了恰当的波动性度量指标,运用了稳健的因果推断方法。并用脉冲响应和方差分解的方法细腻刻画两者之间的相互关系。本文的主要结论是:机构投资者持股比率的波动对上证指数波动有显着的影响,是导致上证指数波动最为主要的原因,法人投资者和个人大户投资者持股比率的变动对上证指数的波动几乎没有影响,机构投资者持股比率波动还会向法人投资者、个人大户投资者持股比率溢出,这些表明在上海证券市场上机构投资者是市场波动的主要来源和主要原因。机构投资者的多元化、坚决推进市场的规范化改革应当成为未来政策关注的重点。(本文来源于《中国工业经济》期刊2009年03期）
匡霞,陈敬良,张飞相[9]（2008）在《中国证券市场价格及波动率长记忆性实证研究》一文中研究指出证券市场股价运动是否存在长记性,近年来的实证研究结论不一.其中重要原因是数据选择的局限和检验方法的不统一.通过自相关函数、修正的R/S和GPH方法对中国证券市场的日和五分钟数据进行了递进检验,得出了一些与众不同的结论.(本文来源于《数学的实践与认识》期刊2008年24期）
王雪婷[10]（2008）在《关于我国证券市场认股权证价格波动的实证分析》一文中研究指出伴随着股权分置改革的进程,认股权证一推出便成为我国资本市场的焦点,引起了广泛的关注和大量资金的涌入。权证的推出不仅仅只是非流通股为实现流通支付的一种补偿对价方案,而且是我国证券市场金融工具创新的开端,是衍生产品市场发展的突破口。作为一种类似于期权的金融衍生产品,认股权证的价格会具有什么样的规律,并且其发行和交易必然也会对标的资产产生影响。本文研究的目的是通过实证分析,探讨我国权证价格的自身的波动规律,以及其发行对标的股票的交易活动产生的短期和长期影响。本文在介绍当前我国权证市场发展概况的基础上,首先阐明了本文的研究背景、研究意义、目前本领域的研究现状、及本文的创新之处。第二部分介绍了权证的相关知识,包括权证的相关概念;认股权证与股票、期权的联系和区别;权证的作用、发展历史、定价原理及价值评价。第叁部分,介绍权证价格波动的相关理论,包括波动率的定义;GARCH模型的定义及估计方法。第四部分,进行了本文的实证研究,主要分为两部分,第一部分选取马钢权证及其标的股票马钢股份作为研究样本,通过对马钢权证自2006年11月29日发行到2008年4月14日每日的最高价、最低价、日波动率,建立GARCH模型、GARCH-M模型、EGARCH模型进行分析,得出结论:认股权证自身价格波动呈随机游走模型,波动剧烈;其波动率序列相对稳定,有明显的集簇性;存在正的风险溢价及显着的杠杆效应和反馈效应。第二部分通过事件研究法,比较权证发行前后10个交易日和前后60个交易日标的股票交易量、价格、收益率,了解市场对权证发行事件的反应,评价权证发行产生的效果。得出结论:权证发行前后数日会出现标的股票交易量峰值,之后成交量会回落,但会高于发行前水平;短期内对股价有支撑作用,标的股票交易剧增,并且这种对交易的活跃效应会持续到中长期;发行前数日标的股票会取得正的收益率,但中长期收益率并未发生显着变化。第五部分,总结归纳了本文的研究结论,并提出了相关政策建议。(本文来源于《北京交通大学》期刊2008-06-01）
证券市场价格波动论文开题报告
（1）论文研究背景及目的
此处内容要求：
首先简单简介论文所研究问题的基本概念和背景，再而简单明了地指出论文所要研究解决的具体问题，并提出你的论文准备的观点或解决方法。
写法范例：
投资者情绪是影响证券价格波动的一个重要因素,"羊群效应"等投资者情绪,导致投资者盲目追涨杀跌,从而从很大程度上影响着证券价格波动。本文试图通过建立模型,并借助国内相关数据,分析投资者情绪变化对证券价格的影响。
（2）本文研究方法
调查法：该方法是有目的、有系统的搜集有关研究对象的具体信息。
观察法：用自己的感官和辅助工具直接观察研究对象从而得到有关信息。
实验法：通过主支变革、控制研究对象来发现与确认事物间的因果关系。
文献研究法：通过调查文献来获得资料，从而全面的、正确的了解掌握研究方法。
实证研究法：依据现有的科学理论和实践的需要提出设计。
定性分析法：对研究对象进行“质”的方面的研究，这个方法需要计算的数据较少。
定量分析法：通过具体的数字，使人们对研究对象的认识进一步精确化。
跨学科研究法：运用多学科的理论、方法和成果从整体上对某一课题进行研究。
功能分析法：这是社会科学用来分析社会现象的一种方法，从某一功能出发研究多个方面的影响。
模拟法：通过创设一个与原型相似的模型来间接研究原型某种特性的一种形容方法。
证券市场价格波动论文参考文献
[1].黄威.股票价格波动性与证券市场有效性研究[J].大众投资指南.2018
[2].俞雅娟.投资者情绪与证券价格波动——基于我国证券市场的研究[J].中国经贸导刊.2012
[3].梁成.基于异质性交易者非线性模型的中国证券市场价格波动研究[D].南开大学.2012
[4].张薇薇.机构投资者投资行为对证券市场价格波动性的影响分析[J].商业文化(下半月).2012
[5].吴曲刚.影响深圳证券市场交易价格波动因素差异性的实证分析[D].云南财经大学.2012
[6].张闪.证券市场价格行为的效率、波动及交易持续性研究[D].河北工业大学.2010
[7].余秀娟.流动性波动对证券市场价格波动的影响[D].哈尔滨工业大学.2009
[8].岳意定,周可峰.机构投资者对证券市场价格波动性的影响——基于Topview数据的实证研究[J].中国工业经济.2009
[9].匡霞,陈敬良,张飞相.中国证券市场价格及波动率长记忆性实证研究[J].数学的实践与认识.2008
[10].王雪婷.关于我国证券市场认股权证价格波动的实证分析[D].北京交通大学.2008