姜云生（河北省财政厅）
摘要：本文试从投资当年和投资以后年度两个方面对投资中股利(利息)的会计处理进行一次整理，理顺关系，阐明机理，以加深会计人员对投资巾股利(利息)的实质的理解，并列出各种情况的例题，可以作为工作中遇到的一些疑难问题的参考。
关键词：投资股利会计处理
0引言
投资中股利(利息)的会计处理因多种因素向产生或多或少的差别，比如是长期投资还是短期投资；是成本法还是权益法；是投资当年还是投资以后年度，导致的主要差别是冲减投资成本还是计入投资收益。因此，如果不明白其中的机理，非常容易混淆，导致错误的会计处理。一般情况下，其会计处理是从短期投资和长期投资的角度来区别的，没有把投资当年和投资以后年度的会计处理进行对比。
1投资当年股利(利息)的会计处理
1.1短期投资中的会计处理短期投资取得时实际支付的价款中包含的已宣告但尚未领取的现金股利，或已到付息期但尚未领取的债券利息，属于在购买时暂时垫付的资金，是在投资时所取得的一项债权。
因此，在实际收到时冲减已记录的应收股利或应收利息，不确认投资收益。
1.1.1购入股票时例1：甲公司于2003年1月15日购入乙公司普通股10万股，每股买价5.6元，另外支付相关税费7万元，1月1日乙公司对外宣告每股发放现金股利0.6元。2003年3月10日，乙公司分派现金股利，甲公司受到乙公司已宣告的股利6万元。甲公司的会计处理如下：
借：短期投资57[(5.6-0.6)×10+7]
应收股利6(0.6×10)
贷：其他货币资金——存出投资款63
1.1.2购入债券时
例2：甲公司于2003年3月1日购入国家于2001年7月1日发行的三年期国债，面值100万，年利率8％，共支付110万元。
①若为到期一次还本付息，买价中含有的利息并未宣告发放，应将此部分计入成本。甲公司的会计处理如下：
借：短期投资110
贷：其他货币资金——存出投资款110
②若为每半年付息一次，付息日为4月1日和8月1日，买价中含有2002年后6个月中已到期单位发放的利息，做应收利息处理。甲公司的会计处理如下：
借：短期投资106
应收利息4(100×8％×1／2)
贷：他货币资金——存出投资款110
1.2长期债权投资中的会计处理
例3：甲公司于2003年7月1日购入乙公司发行的面值为100万元的债券，支付价款103万元，年利率为6％。
1.2.1若为一次还本付息，应计未收利息于确认投资收益时增加投资的账面价值。甲公司的会计处理如下：
借：长期债权投资——债券面值100——应计利息3(100×6％×1／2)
贷：银行存款103
1.2.2若为分期付息，应计未收利息于确认投资收益时作为应收利息单独核算，不增加投资的账面价值。甲公司的会计处理如下：
借：长期债权投资——债券面值100
应收利息3
贷：银行存款103
1.3长期股权投资中的会计处理
1.3.1成本法中应该判断收到被投资方分来的非股票股利的性质，是属于投资成本的收回，还是属于形成的投资收益。在我国，一股本年分派的现金股利属于被投资方过去年度实现的利润，是企业投资时购入股权中所含净资产的一部分，相当于投资成本。
例4：甲公司于2003年初购入乙公司股票50万股，每股价格1.6元，另支付相关税费32000元。甲公司占乙公司有表决权股份的10％，行准备长期持有。乙公司于2003年4月1日宣告分派现金股利，每股0.2元。
甲公司的会计处理如下：
借：应收股利10
贷：长期股权投资——乙公司10
1.3.2权益法中被投资单位宣告分派利润或现金股利时，由于投资企业的长期股权投资己包含应享有被投资单位净资产的份额，而被投资单位分派利润或现金股利必然使净资产减少。因此，投资食业按持股比例计算的应分得的利润或现金股利，应冲减长期股权投资的账面价值(“损益调整”明细科目)。
例5：甲公司于2003年1月19日向乙公司投入总价值为100万的资产，占乙公司有表决权资本的70％，其初始投资成本与乙公司所有者权益份额相等。2003年宣告分派现金股利30万元。甲公司的会计处理如下：
借：应收股利——乙公司21（30×70％）
贷：长期股权投资——乙公司(损益调整)21
2投资以后年度股利(利息)的会计处理
2.1短期投资中的会计处理短期投资持有期间所获得的现金股利或利息，根据谨慎性原则，作为初始投资成本的收回，冲减投资的账面价值。
2.1.1购入股票时
承例l：2004年3月10日，乙公司宣告分派2003年的现金股利，甲公司获得现金股利3万元。甲公司的会计处理如下：
借：应收股利3
贷：短期投资3
2.1.2购入债券时
与短期股票投资相似，将应收股利改为应收利息即可。
2.2长期债权投资中的会计处理
不论是一次还本付息还是分期付息，投资期内确认的利息均计入投资收益。
承例3：2004年底甲公司的会计处理如下：
借：应收利息6(100×6％)
贷：投资收益——债券利息收入6
2.3长期股权投资中的会计处理
2.3.1成本法中被投资企业宣告分派的利润或现金股利，投资企业按应享有的部分，确认当期投资收益，但投资企业确认的投资收益仅限十所获得的被投资单位在接受投资后产生的累积净利涧的分配额，所获得的被投资单位宣告分派的利润或现金股利超过被投资单位在接受投资后产生的累积净利润的部分，作为初始投资成本的收回，冲减投资的账面价值。可按以下公式进行计算：
本年应冲减的投资成本=（被投资方从投资日起至本年末累计对外分配的现金股利-被投资方从投资日起至上年末至累计实现净利润）ⅹ控股比例-过去累计冲减的投资成本
本年投资收益：本年收到的现金股利-本年应冲减的投资成本
使用该公式时应注意以下问题：①若对方分派的现金股利导致投资日被投资方净资产减少的部分，才冲减投资成本；②以后年度被投资方对外分派的现金股利小于其实现的净利润，则未分完的部分可用于补偿当初冲减的投资成本；③以后年度用未分完的的净利润补偿已冲减的投资成本，已恢复到初始成本状态为最高限额。
承例4：乙公司2003年末公告的净利润为70万元，2004年4月1日宣告分派现金股利50万元。甲公司的会计处理如下：
借：银行存款5
长期股权投资——乙公司2[（100+50-70）ⅹ10%-10]
贷：投资收益7[50ⅹ10%-（-2）]
若乙公司2003年末公告的净利润为200万元，2004年4月1日宣告分派现金股利50万元。
应冲减的投资成本=（100+50-200）ⅹ10%-10=-15
本年投资收益=50ⅹ10%-（-15）=20
此时应注意按此处理后股权投资成本账户将大于初始金额，违背了成本法的原则，恢复的投资成本应以10万为限，确认的投资收益为50ⅹ10%-（-10）=15因此，甲公司的会计处理如下：
借：银行存款5
长期股权投资——乙公司10
贷：投资收益15
2.3.2权益法中投资后被投资单位宣告分派利润或现金股利属于投资前被投资单位的分配额，投资企业按持股比例计算的应分得的利润或现金股利，应冲减长期股权投资有账面价值（“投资成本”明细科目）。
承例5：乙公司2004年宣告分派现金股利50万元。甲公司的会计处理如下：
借：应收股利——乙公司35ⅹ（50ⅹ70%）
贷：长期股权投资——乙公司（投资成本）35
3股票股利的处理
股票股利是企业用增发的股票代替现金发给股东的股利。从理论上讲，其既没有使资产减少，也没有减少所有者权益，但生股净资产降低了，表明股份稀释；投资企业既没有收到资产，也没有增加所有者权益。
仅仅是股份的增加，且是以更多的股份代表原来的持股比例，表明每股应享有被投资单位净资产份额的减少，每股投资成本降低。
在股票未售出前，属于未能实现的收益，根据收益实现原则，也不能将股票股利作为一种收益加以确认。但为了反映收到股票股利的情况，企业应在被查账中登记所增加的股数，以表明每股投资成本的减少，部分处置该项股票股利的投资时，应按投资成本与全部股份计算的平均每股成本结转处置部分的成本。
参考文献：
[1]夏成才.《中级会计学》.中国财政经济出版社，2000.
[2]财政部注册会计师考试委员会办公室，《会计》，中国财政经济出版社，2002.